Counterpoint Research@CounterPointTR精选AI 评分8282AI 生成摘要 · 以原文为准
关注理由：研究机构梳理了 Alphabet Q3 财报中云收入、TPU 外部客户和资本开支三项关键数据，可用作跟踪 AI 基础设施投入与回报节奏的参考。
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TrendForce精选AI 评分7676 联发科确认第二家 AI ASIC 客户将于 2028 年量产，首款 ASIC 已于 9 月出货
联发科 2026 年第三季度合并营收达 1680.6 亿新台币，环比增长 10.4%，同比增长 18.3%，毛利率 46.3%，EPS 为 17.50 新台币。业绩会上确认第二家 AI ASIC 客户，预计 2028 年量产并贡献收入，公司澄清该客户并非中国企业；CEO Rick Tsai 表示首款 AI 加速器 ASIC 已于 9 月开始小批量出货，预计第四季度 ASIC 收入达 25 亿美元。
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关注理由：归纳联发科业绩会要点，包含第二家 AI ASIC 客户确认、出货节奏与先进封装进展，可作跟踪其 ASIC 业务兑现的基线信息。
Business Insider · Markets精选AI 评分7878 Business Insider 分析：Google TPU 外供加速，Nvidia 难以忽视
Business Insider 报道称，Google 与 Oracle 宣布自明年起向 Oracle 云客户开放 TPU，这是 Google TPU 首次出现在自家以外的超大规模云平台上；The Information 报道 OpenAI 计划向 Google 采购 TPU。Anthropic 在 IPO 文件中预计 2026 年 4 月至 2033 年 7 月支出 1145 亿美元购买 Google 算力，并估计 1250 亿至 1500 亿美元用于 TPU 算力。Mizuho 预测 TPU 收入 2026 年达 280 亿美元、2027 年 670 亿美元，2028 年最高可达 1000 亿美元；TD Cowen 预测 2028 年达 1380 亿美元，占 Google Cloud 收入的 34%。
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关注理由：梳理了 Google TPU 对外供给的进展与 Mizuho、TD Cowen 等机构的收入预测，可作为多芯片策略削弱 Nvidia 定价权论点的参照。
SemiAnalysis@SemiAnalysis_精选AI 评分7676AI 生成摘要 · 以原文为准
关注理由：SemiAnalysis 从 Anthropic S-1 数据切入，对比整机队每兆瓦推理收入与算力开支增速，并讨论GB 相对 Hopper 的效率差异归属。
AMD@AMD精选AI 评分6767AI 生成摘要 · 以原文为准
关注理由：OpenAI 自研 AI ASIC 部署选择 AMD EPYC Turin CPU 作为主机平台，显示 EPYC 在 AI 加速器托管场景获得头部客户采用，可关注服务器 CPU 厂商在 ASIC 部署中的配套机会。
SEC 8-K · Broadcom精选AI 评分9393 Broadcom 2026财年Q3营收296亿美元，AI半导体收入167亿美元同比增长221%
Broadcom 公布2026财年第三季度（截至8月2日）业绩：营收296亿美元，同比增长86%；GAAP摊薄EPS为2.68美元，Non-GAAP摊薄EPS为3.32美元；自由现金流137亿美元。Q3 AI半导体收入167亿美元，同比增长221%、环比增长54%；公司指引Q4营收约348亿美元、AI半导体收入加速至217亿美元，并宣布每股0.65美元季度现金股息。
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关注理由：Broadcom 财报披露定制 AI 加速器与网络收入规模及后续指引，对 ASIC 设计、先进封装与数据中心互连供应链的需求节奏有直接参考意义。
SEC 8-K · Marvell精选AI 评分8484 Marvell 发布 FY2027 Q2 财报：营收 27.39 亿美元创纪录，上调全年展望
Marvell Technology 公布截至 2026 年 8 月 1 日的 FY2027 第二财季业绩，净营收 27.39 亿美元创纪录，同比增长 37%，高于指引中点 3900 万美元；GAAP 毛利率 53.1%，non-GAAP 毛利率 58.9%，GAAP 摊薄每股收益 0.33 美元，non-GAAP 0.94 美元，经营现金流 6.055 亿美元。
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关注理由：Marvell 数据中心收入同比增 46%，公司上调 FY2027 与 FY2028 收入展望，定制业务自下半财年起加速，为 AI 基础设施相关芯片需求提供公司层面的判断依据。
SEC 8-K · Marvell精选AI 评分9090 Marvell 与 Google 签署定制芯片商业协议并向其发行 5897 万股认股权证
Marvell Technology 与 Google LLC 于 2026 年 7 月 29 日签署商业协议，为 Google 开发定制半导体产品，涵盖接入 TPU 生态的 AI 推理加速器、存储控制器、网络接口控制器、内存接口控制器及近存计算等项目。
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关注理由：Marvell 与 Google 的定制芯片合作以采购分档归属的认股权证绑定，把定制硅收入节奏与股权激励直接挂钩，为 ASIC 定制业务模式提供了可参照的合同结构。
AMD Press Releases精选AI 评分7979 AMD 在 Advancing AI 2026 发布 Helios 机架级 AI 方案与 MI400 系列 GPU
AMD 在 Advancing AI 2026 上发布 6th Gen EPYC CPU、Instinct MI400 系列 GPU、Helios 机架级 AI 方案、Ryzen AI Embedded X100 处理器和 Kria AI SOM 机器人平台。
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关注理由：AMD 发布 Helios 机架级方案与 MI400 系列 GPU，并披露 OpenAI、Anthropic、Meta 等客户部署计划，为数据中心 GPU 竞争格局提供了关键产品节点。
SEC 8-K · Broadcom精选AI 评分8282 Broadcom 与 Apple 签新多年协议，定制 ASIC 合作延长至 2031 年
Broadcom 于 2026 年 7 月 6 日提交 8-K 披露，与 Apple 达成新的多年长期协议，双方技术合作延长至 2031 年。Broadcom 将为多代 Apple 产品开发和供应一系列定制 ASIC 专用集成电路产品，文件未披露协议金额。
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关注理由：协议将定制 ASIC 供货关系延续至 2031 年并覆盖多代产品，为 ASIC 设计与制造环节提供长期的客户需求可见度。
SEC 8-K · Broadcom精选AI 评分8989 Broadcom 发布 2026 财年 Q2 财报，营收 221.87 亿美元，AI 半导体收入 108 亿美元并指引 Q3 达 160 亿美元
Broadcom 于 6 月 3 日发布 2026 财年第二季度财报（季度截至 5 月 3 日），营收 221.87 亿美元，同比增长 48%，其中来自 AI 的半导体收入 108 亿美元，同比增长 143%，主要由定制 AI 加速器和 AI 网络需求驱动。
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关注理由：Broadcom 自家财报披露 AI 半导体收入单季达 108 亿美元并指引下季超 160 亿美元，反映定制 AI 加速器与 AI 网络需求强度，对 ASIC 及配套互连产业链有参照意义。
SEC 8-K · Marvell精选AI 评分8686 Marvell FY2027 一季度营收 24.18 亿美元创纪录，同比增 28% 并上调全年指引
Marvell 发布 FY2027 一季度财报，净营收 24.18 亿美元创纪录，同比增长 28%，高于指引中值 1800 万美元；GAAP 每股收益 0.04 美元，non-GAAP 每股收益 0.80 美元，经营现金流 6.388 亿美元创历史新高。财报已并入 2 月完成的 Celestial AI 与 XConn 收购。
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关注理由：Marvell 单季营收创纪录并上调 FY2027 与 FY2028 营收指引，AI 相关订单走强，涉及 800G/1.6T 光模块、CPO 与定制 XPU 多条产品线。
SEC 8-K · Broadcom精选AI 评分8888 Broadcom 与 Google 签订长期协议开发供应定制 TPU，并扩大 Anthropic 合作
Broadcom 在 8-K 中披露与 Google 签订长期协议，负责开发并供应 Google 下一代定制 TPU，并签订供应保障协议，为 Google 下一代 AI 机架提供网络等组件至 2031 年。
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关注理由：Broadcom 以长期协议形式锁定 Google 下一代 TPU 定制开发与网络组件供应，并扩大 Anthropic 的 TPU 算力接入，为定制 ASIC 与 AI 数据中心供应链提供多年期需求依据。
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